Úvod do burzy Eurex – zkušenost a test pro obchodníky

Hodnocení:	Burzovní příslušnost:	Časy obchodování:	Nabídka:
(5 / 5)	Deutsche Börse AG	Od 7:30 do 22:30	Derivative produkty

Ale jak renomované je Eurex a jaké nabídky čekají na investory? V následujícím testu jsou sdíleny zkušenosti Eurex a je vyhodnocena výměna. Eurex Exchange je termínová a opční burza se sídlem v německém Eschbornu a nachází se tak v bezprostřední blízkosti finanční metropole Frankfurt nad Mohanem. Velký počet investorů volí Eurex jako burzu číslo jedna pro obchodování futures a možnosti.

Burza Eurex – představení a historie společnosti

Eurex byl založen v roce 1998 a je sloučením DTB a SOFFEX. Eurex je tedy a součást Deutsche Börse AG. Cílem bylo vytvořit společnou obchodní a clearingovou platformu mezi německou burzou a SWX Swiss Exchange. Obchodní model Eurexu se zaměřuje především na futures obchodování. Mezitím se tedy odhaduje, že objem obchodů s kontrakty přesáhne 2 miliardy.

Přes své sídlo v Eschbornu poblíž Frankfurtu nad Mohanem je burza Eurex také mezinárodně orientovaná. v roce 2004 v Chicagu byla spuštěna burza amerických derivátů Eurex. Proto, v zásadě existují tři různé typy Eurexu:

• Eurex Německo
• Eurex Global Derivates AG
• Eurex Frankfurt AG

Eurex Frankfurt AG je zase rozdělen do čtyř segmentů. Tyto jsou:

• Eurex Clearing AG
• Eurex Clearing Security Trustee AG
• Eurex Repo GmbH
• Eurex Security Transactions Services GmbH

V následujícím textu se podrobněji podíváme na Eurex Clear a Eurex Repo.

Eurex Clearing

Clearingové centrum Eurexu působí jako prostředník mezi bankami a finančními institucemi, zajištění základní dodávky finančních systémů. To minimalizuje operační riziko pro investory a investory.

Clearingové centrum umožňuje clearing pro různé burzy. Tyto zahrnují:

• Frankfurtská burza
• Xetra
• EEX (Evropská energetická burza)
• Eurex

Jako finanční instituce je možné se stát Clear Member v AG a využívat tak výhod. Mimo jiné, zvyšuje se likvidita a minimalizují se rizika selhání. Pro investory to zase znamená, že existuje menší riziko selhání na burzách, které jsou členy clearingového centra.

Eurex Repo

Takzvané repo operace jsou smlouvy o zpětném odkupu, které mohou poskytovatelé finančních služeb obchodovat na Eurex Repo. Sortiment zahrnuje německé a rakouské státní dluhopisy, dluhové cenné papíry, Pfandbriefe a další produkty vhodné pro obchodování Eurex. Refinancování s Evropské cenné papíry jsou tak garantovány pro poskytovatele finančních služeb.

Splnění servisní povinnosti je garantováno Eurex Clearing AG.

Regulace a bezpečnost

Jelikož Eurex patří do Deutsche Börse AG, je burza součástí přísně regulované infrastruktury finančního trhu. Eurex tedy znamená transparentní trhy. Eurex je regulována Německý BaFin. Kromě toho jsou dodržovány směrnice MiFID (Směrnice o trzích finančních nástrojů) a MiFIR (Nařízení o trzích finančních nástrojů).

Jako každá jiná burza má Eurex soubor pravidel, která transparentně odrážejí předpisy upravující každodenní činnosti. To lze zobrazit na webových stránkách.

Nejlepší brokeři pro obchodníky v našich srovnáních – získejte profesionální obchodní podmínky u regulovaného brokera:

Makléř:	Posouzení:	výhody:	Účet zdarma:
1. Capital.com	(5 / 5) ➔ Přečtěte si recenzi	# Spready od 0,0 pipu # Žádné provize # Nejlepší platforma pro začátečníky # Žádné skryté poplatky # Více než 3 000 trhů	Živý účet od $ 20: Otevřete si bezplatný účet (Upozornění na riziko: 78,1% maloobchodních účtů CFD přijde o peníze)
2. RoboForex	(5 / 5) ➔ Přečtěte si recenzi	# Vysoká páka až 1:2000 # bonus zdarma # ECN účty # MT4/MT5 # Krypto vklad/výběr	Živý účet od $ 10 Otevřete si bezplatný účet (Varování před rizikem: Váš kapitál může být ohrožen)
3. Trhy Vantage	(5 / 5) ➔ Přečtěte si recenzi	# Vysoká páka až 1:500 # Vysoká likvidita # Žádné uvozovky # MT4/MT5 # Spready od 0,0 pipu	Živý účet od $ 200 Otevřete si bezplatný účet (Varování před rizikem: Váš kapitál může být ohrožen)

Třídy aktiv u Eurexu

The derivátová burza je největší výměna derivátů za derivátové produkty. Obchodování s opcemi a futures ve formě kontraktů je proto pro investory obzvláště zajímavé. Nicméně, opce a futures nejsou jedinou třídou obchodovatelných aktiv na Eurexu. Nabídka obchodování se rozšiřuje na mnoho dalších tříd aktiv. Tyto zahrnují:

• Úrokové deriváty
• Akciové deriváty
• ETF obchodované na burze
• Energetické deriváty ve formě komodit
• Forex
• Deriváty indexu volatility

Obchodní hodiny Eurex

Na rozdíl od jiných burz nemají burzovní operace Eurexu pouze jedno obchodní období, ale čtyři. Obchodní hodiny jsou totiž rozděleny do období: Období před obchodováním, obchodováním a po obchodování. Přesné obchodní hodiny najdete na webu v závislosti na produktu. Zpravidla však období před obchodováním začíná v 7:30 SEČ. Mezitím období po obchodování končí v průměru v 10:00 SEČ až 22:30 SEČ.

Předobchodní fáze

Předobchodní fáze je pro mnoho obchodníků nová, ale nabízí velký potenciál. Například příkazy a kotace lze stále zadávat, měnit, deaktivovat a mazat v systému Eurex Deutschland před zahájením obchodování. To je to, co musíte mít na paměti ve fázi obchodování.

Fáze obchodování

Fáze obchodování je opět rozdělena na fázi aukční a kontinuální obchodování. V aukční fázi může Eurex opět zadávat, upravovat, deaktivovat a mazat objednávky a kotace. Aukce vždy končí ukončením procesu zúčtování.

Fáze uzavření

Post-obchodování lze také označit jako uzavírací období a je to tedy fáze, ve které je stanovena uzavírací cena. Opět platí, že Eurex může zadávat, upravovat, deaktivovat a mazat nabídky a objednávky.

Poobchodní fáze

Po uplynutí uzavíracího období je stanovena uzavírací cena. V Poobchodním období však může Eurex opět zadávat, upravovat a mazat příkazy.

Malý závěr: Diverzita obchodování na burze

Obchodování na derivátové burze Eurex je tak velmi vhodné pro obchodování kontraktů. Soukromí investoři potřebují online brokera nebo banku, kde lze zřídit účet cenných papírů, aby se mohli účastnit obchodování. Jedině tak mohou využít nabídky Eurexu a těžit z rozmanitosti odvozených produktů. Díky fúzi s německou burzou je obchodování také velmi bezpečné a lze jej zařadit mezi renomované.

Clearingové transakce jsou skvělou nabídkou pro segment výměny, zvláště pro finanční instituce, ale soukromí investoři také těží nepřímo z partnerství v podobě jasného členství od makléře, banky nebo finanční instituce.

Obchodujte více než 3 000+ trhů od 0,0 pipů bez provizí a profesionálních platforem:

(Upozornění na riziko: 78,1% maloobchodních účtů CFD přijde o peníze)

Představení obchodních platforem Eurex

Obchodování na Burza derivátů Eurex je k dispozici investorům prostřednictvím online brokera nebo banky. Aby však bylo obchodování Eurex ještě pohodlnější, investoři mohou využívat obchodování na burze platformy. I když je také možné obchodovat přímo přes brokera, často je užitečné používat obchodní nástroje, abyste si mohli prohlédnout ještě lepší analýzy a ocenění sledovaných obchodních nástrojů. Kromě toho je možné zadat objednávku nebo prodej přímo z obchodních platforem. Požadovaný kontrakt tak lze rychle a snadno koupit a následně obchodovat.

Nicméně Eurex obchodní platformy nejsou komplexní obchodní platformy jako Guidance nebo podobné nástroje. Místo toho nabízejí přizpůsobené nástroje, které jsou užitečné pro obchodování na smlouvu a jsou doplňkem nástroje od vlastního online brokera nebo poskytovatele třetí strany.

Obchodování Eurex je tedy podporováno celkem dvěma obchodními platformami:

• Možnost Master
• Mistr strategie online

Ty jsou diskutovány níže a hodnoceny v testu Eurex.

Přehled faktů: Možnost Master

Option Master společnosti Eurex podporuje obchodování s opcemi. Investoři a obchodníci mohou vypočítat ceny opcí a poměry opcí přímo online v programu. Díky integrované matici se výsledky nejen vypočítají, ale také zobrazí graficky. To umožňuje investorům rychle vidět, jak se vyvíjejí ceny a sazby. Pro další informace o možnostech je proto tento nástroj velmi užitečný.

V tomto je třeba zmínit poukazuje na to, že nástroj pro obchodování Eurex je k dispozici zdarma na webové stránce. Na kartě Trading and Trading Programs k ní můžete přistupovat přímo a kontrolovat své vlastní možnosti bez registrace.

Přehled faktů: StrategyMaster Online

Dalším nástrojem, který je k dispozici zdarma, je StrategyMaster. Tento nástroj je mnohem rozsáhlejší než Option Master, ale není dostupný pro každého. Přestože je nástroj zdarma, podporuje pouze starší verze Java než současný standard. Ke spuštění obchodního programu může pomoci použití prohlížeče Mozilla Firefox.

Ale co to může dělat? StrategyMaster Online umožňuje simulovat obchodní strategie s futures, opce a další podkladová aktiva. Patří sem také akcie a úrokové deriváty. Data jsou opět základem pro výpočet, ale jsou také opět vizuálně znázorněna pomocí diagramu. To umožňuje investorům rychle zjistit, zda by požadovaná strategie mohla být úspěšná. Jelikož se jedná o simulaci a tedy o kalkulaci, která neexistuje s nákupem v reálném čase, je třeba říci, že simulace je pouze orientační. Není to však záruka, že něčí obchodní strategie přinese ovoce.

Stručný přehled nástrojů pro obchodování s Eurexem

Kromě obchodních programů jsou k dispozici i další nástroje obchodování Eurex. Ty lze převzít z webových stránek a také, stejně jako ostatní, lze používat zdarma a bez registrace. Obchodní nástroj se vyznačuje tím, že usnadňuje a podporuje obchodování – nemusí to však být nutně analytické nástroje. Také nástroje, které poskytují informace nebo mapovat obchodování na Eurexu plánovaným způsobem jsou nejlepší nástroje pro obchodníky. Na základě výsledků a informací lze činit obchodní rozhodnutí.

Vybrané nástroje jsou uvedeny níže. Můžete je použít jako doplněk k nástrojům od vašeho brokera a obchodovat tak futures a opce i podklady ještě lépe a strategičtěji.

Obchodní kalendář

Obchodní kalendář je typickým nástrojem, který poskytuje téměř každý trh. Obsahuje všechny události a data, které by mohly být důležité pro investory, banky a makléře. S obchodním kalendářem Eurex si jej uživatelé mohou prohlížet jak za rok, tak za čtvrtletí. K dispozici je také obrázek aktuálního dne.

Kalendář navíc nabízí i možnost zobrazení podle produktových skupin, takže vidíte opravdu jen data, která jsou pro vás relevantní. Pokud například obchodujete opce, nemusíte se dívat na data futures nebo jiných tříd aktiv.

Maržové kalkulačky

Banky, makléři a zákazníci mohou těžit z kalkulaček marží Eurex. Ty umožňují simulovat požadavek na marži na Eurex Clearing a mají tak jasný základ pro výpočet. Eurex pro tento účel nabízí dva nástroje:

• Eurex Clearing Prisma
• Risk-based Margining, zkráceně RBM

Eurex Clearing Prisma se dále dělí na Prisma Online Margin Calculator, Prisma Margin Estimator a Prisma Margin Estimator v cloudu.

Vzhledem k tomu, že tyto nástroje jsou pro soukromé investory spíše nezajímavé, nebudeme je dále rozebírat. V zásadě jsou však tyto nástroje důležitými nástroji analýzy marží pro makléře a banky.

Vyhledávání produktů

Více vzrušující pro soukromého investora je vyhledávání produktů. Portfolio produktů Eurex obsahuje velké množství produktů z různých skupin. K vyhledání produktu lze použít ID produktu, typ produktu, příznak produktu, skupinu produktů nebo název produktu.

Produkty lze vyhledávat a filtrovat jak online, tak prostřednictvím souboru CSV, který lze vyvolat pomocí aplikace Microsoft Excel. Druhý má tu výhodu, že stačí produkty jednou vyhledat online a pak je můžete najít znovu a znovu bez připojení k internetu.

Dalším praktickým aspektem vyhledávání produktů je to nástroj poskytuje rozsáhlé znalosti. Mimo jiné můžete přesně vidět obchodní hodiny u jednotlivých produktů. Dále je možné vyhledávat

• ISIN a IDS
• Statistika
• Kódy prodejců
• brejle
• a Blokové obchody.

Obchodujte více než 3 000+ trhů od 0,0 pipů bez provizí a profesionálních platforem:

(Upozornění na riziko: 78,1% maloobchodních účtů CFD přijde o peníze)

Zprávy

Proč jsou důležité zprávy o firmách a cenách? Jednoduše: jsou to náznaky vývoje trhu. V závislosti na tom, jaké tiskové zprávy společnost vydává nebo jaké trendy jsou na trhu patrné, se ceny vyvíjejí. Pokud tedy pravidelně čtete a posloucháte novinky z burzy, můžete ušetřit peníze tím, že snížíte své vlastní ztrátové obchody. Odhaluje také nečekané příležitosti, které zase mohou vést k lukrativním investicím do futures a opcí nebo jiných kontraktů.

Eurex takové nabízí i na svých vlastních webových stránkách. Návštěvníci webu z Německa si je mohou přečíst i v němčině. K dispozici je také anglický jazyk.

Poplatky a náklady

Bez poplatků, žádné obchodování na burze. Hra je vždy stejná. Takže i objednávka kontaktních nebo burzovně obchodovaných derivátů stojí částku X ve výši poplatku. Obecně platí, že Eurex účtuje fixní transakční poplatek za obchody uzavřené mimo účetní knihu prostřednictvím Eurex T7 Entry Services.

Cena, kterou nakonec investor zaplatí, však závisí na konkrétním brokerovi. Například u online brokera LYNX obchodování opce a futures stojí pouze 2,00 eur na smlouvu. Cena však není měřítkem a liší se broker od brokera.

Cenu Eurexu však lze v testu označit za spravedlivou, když je nabídka zvažována směrem k soukromému investorovi.

Mobilní dostupnost Eurexu

Mobilní dostupnost je zvláště důležitá při obchodování na burze. Vývoj cen nečeká, až budete zase sedět doma u počítače. Často je nutná rychlá akce, i když jste na cestách. Mobilní způsob využívání nabídek je navíc často pohodlnější.

Pro soukromé investory je proto často klíčové, aby měl příslušný broker také aplikaci. Vyplatí se však také ověřit, zda jisté burzy mají aplikaci. U Eurexu se v každém případě vyplatí mrknout na App Store nebo Google Play Store, protože existuje aplikace tady. Nabídky, které jsou k dispozici na webových stránkách, jsou tak přístupné také prostřednictvím aplikace.

V aplikaci mají uživatelé dokonce více možností než na samotném webu. Uživatelé si například mohou v aplikaci rychle a snadno vytvořit účet a poté si aplikaci přizpůsobit. V aplikaci Eurex čekají na soukromé investory následující nabídky:

• Osobní informační kanál
• Produkce Newsboard
• Stav služby
• Všechny informační zdroje na jednom místě
• Záznamy v kalendáři
• Ukládání důležitých zpráv
• Oznámení push-up
• Sdílení obsahu prostřednictvím sociálních sítí

Obchodujte více než 3 000+ trhů od 0,0 pipů bez provizí a profesionálních platforem:

(Upozornění na riziko: 78,1% maloobchodních účtů CFD přijde o peníze)

Podpora a zákaznický servis

V případě bezplatných dotazů na burzu Eurex a obchodování Eurex mohou investoři také kontaktovat zákaznickou podporu. Němečtí investoři zde těží z toho, že sídlo společnosti je v Eschbornu, což jim umožňuje čas i jazyk. Ani mezinárodní investoři však nemají důvod k panice: Mezinárodní zákaznická podpora se ráda postará o jejich obavy.

Nejjednodušší způsob, jak kontaktovat podporu, je prostřednictvím kontaktního formuláře na Web Eurex. Kontaktní formulář je k dispozici pro dotazy jakéhokoli druhu. Pokud však hledáte přímý kontakt, měli byste jít do sekce Hotline v patičce. Najdete tam telefonní čísla a e-maily, které jsou uspořádány podle témat a zaměření. Pro soukromé investory jsou klíčové možnosti kontaktu na Customer Helpdesk Derivatives a Zákaznickou technickou podporu.. Možnosti kontaktu naleznete níže:

Zákaznická podpora:	Telefon:	E-mailem:	Přístupnost:
Zákaznická podpora Derivatives	T +49-69-211-1 12 10	[email protected]	od pondělí do pátku od 1:00 do 22:00
Zákaznická funkční podpora	T +49-69-211-10 333	[email protected]	od pondělí do pátku od 9:00 do 18:00

Možnost dalšího školení

Obchodování Eurex určitě vyžaduje určité znalosti při jednání (DAX) futures, možnosti, akcie a další odvozené produkty. Eurex si je toho vědom a proto nabízí různé zdroje pomoci s individuálním tréninkem. Ty lze nalézt na webových stránkách pod záložkou Zdroje. Najdete zde aktuální zprávy a publikace i události. Všechny tyto informace mohou zlepšit vaše vlastní obchodování Eurex a doplnit vaše obchodní znalosti.

Nicméně, webová vysílání a videa jsou zvláště zajímavý. Najdete zde řadu vysvětlujících videí v angličtině, která přesně vysvětlují, co jsou deriváty, jak s nimi obchodovat a další informace o obchodování Eurex.

Závěr o směně Eurex

Burza Eurex je jednou z největších futures burz na světě, ale pokud jde o obchodování s deriváty, jde o největší futures burzu v Německu. The obchodní cena za kontrakt závisí na brokerovi. Neexistuje však žádný transakční poplatek za smlouvu v obou směrech. Zákazníci Eurexu z Německa a celého světa mohou vybírat a obchodovat s deriváty z různých skupin produktů a tříd aktiv.

Obchodování Eurex je podporováno vhodnými obchodními nástroji, informacemi a znalostním obsahem. I když je obchodování futures a opcí na Eurexu ideální, mohou být ziskové i jiné třídy aktiv, jako jsou akcie. Aktuální ceny lze také analyzovat v aplikaci Eurex.

Celkově se vyplatí nakupovat na renomované burze Eurex. Peníze můžete prohrát kdekoli, ale vyhrát je samozřejmě také možné. Při obchodování na Eurexu byste však měli sledovat obchodní hodiny, protože se liší od jiných burz.

Obchodujte více než 3 000+ trhů od 0,0 pipů bez provizí a profesionálních platforem:

(Upozornění na riziko: 78,1% maloobchodních účtů CFD přijde o peníze)

FAQ – Nejčastější dotazy o burze Eurex:

Podívejte se na další články o online obchodování:

Naposledy aktualizováno 27. ledna 2023 uživatelem Arkadij Müller