Lãi suất-Sự khác biệt-bức tranh

Định nghĩa Chênh lệch Lãi suất (IRD) cho các nhà đầu tư

Chênh lệch lãi suất (IRD) đo lường sự khác biệt về lãi suất giữa hai tài sản có lãi suất tương tự. Trong thị trường ngoại hối, nó là sự khác biệt giữa hai tiền tệ trong một cặp giao dịch. Nếu lãi suất của một loại tiền là 3% và lãi suất của đơn vị tiền tệ kia là 1%, thì chênh lệch lãi suất là 2%. Việc sử dụng chênh lệch lãi suất là đặc biệt quan trọng trên thị trường ngoại hối cho mục đích định giá.

Nếu bạn mua một đơn vị tiền tệ trả 3% cho một loại tiền tệ trả 1%, bạn sẽ nhận được khoản chênh lệch như một khoản thanh toán lãi suất hàng ngày. Đây được gọi là giao dịch chuyển nhượng trong đó lợi nhuận được duy trì bằng chênh lệch lãi suất. Các nhà giao dịch tiền tệ sử dụng IRD khi thiết lập tỷ giá hối đoái tương lai. Dựa trên sự ngang bằng về lãi suất, các nhà giao dịch có thể tạo ra kỳ vọng tỷ giá hối đoái trong tương lai giữa hai loại tiền tệ và đưa phí bảo hiểm hoặc chiết khấu vào hợp đồng tương lai theo tỷ giá thị trường hiện tại. Chênh lệch lãi suất (IRD) chỉ đơn giản là đo lường sự khác biệt về lãi suất giữa hai công cụ khác nhau. IRD được sử dụng phổ biến nhất trong thị trường thu nhập cố định, ngoại hối và tín dụng. IRD cũng đóng một vai trò quan trọng trong việc tính toán giao dịch mang theo.

Giải thích Chênh lệch Lãi suất (IRD)

Chênh lệch lãi suất (IRD) đo lường sự tương phản lãi suất giữa hai tài sản thường có cùng lãi suất. Các nhà kinh doanh tiền tệ sử dụng chênh lệch lãi suất khi thiết lập tỷ giá hối đoái tương lai. Dựa trên sự ngang bằng về lãi suất, các nhà giao dịch có thể tạo ra kỳ vọng tỷ giá hối đoái trong tương lai giữa hai loại tiền tệ và đưa phí bảo hiểm hoặc chiết khấu vào hợp đồng tương lai theo tỷ giá thị trường hiện tại.

Chỉ cần đặt, IRD đo lường sự khác biệt về lãi suất giữa hai chứng khoán. Nếu một trái phiếu tạo ra 5% và trái phiếu kia mang lại 3%, IRD là 2 điểm phần trăm hoặc 200 bps. Tính toán IRD được sử dụng phổ biến nhất cho các giao dịch thu nhập cố định, giao dịch tiền tệ và thanh toán khoản vay. IRD của thị trường nhà ở được sử dụng để tính chênh lệch giữa lãi suất được công bố vào ngày khoản vay thế chấp được trả trước và lãi suất của ngân hàng.

Trên thị trường ngoại hối, Chênh lệch Lãi suất (IRD) đề cập đến sự khác biệt về lãi suất giữa hai loại tiền tệ có lãi suất chính xác. Trong thị trường giao ngay, nó có nghĩa là sự khác biệt về tỷ giá cặp.

Ví dụ, nếu đô la Úc có lãi suất 4,50% và đồng yên Nhật có lãi suất 0,10%, chênh lệch lãi suất giữa hai đồng này là 4,40%. IRD là một trong những yếu tố quan trọng nhất cần xem xét khi thực hiện giao dịch thực hiện.

IRD cũng là một phần quan trọng của giao dịch mang theo, một chiến lược giao dịch cho vay với lãi suất thấp hơn và đầu tư vào các tài sản mang lại lợi nhuận cao hơn. Kinh doanh vận tải thường bao gồm việc đi vay bằng một loại tiền có lãi suất thấp và sau đó chuyển số tiền đã vay thành một loại tiền khác có lợi suất cao hơn.

FAQ – Những câu hỏi được hỏi nhiều nhất về Chênh lệch lãi suất :

Chênh lệch lãi suất nghĩa là gì?

Khi hai tài sản giao dịch có cùng mức lãi suất, IRD hoặc chênh lệch lãi suất sẽ giúp các nhà giao dịch đo lường sự khác biệt giữa chúng. IRD khá tiện dụng cho các nhà giao dịch khi họ chuyển tiếp tỷ giá hối đoái trên thị trường ngoại hối.

IRD được sử dụng ở đâu?

Chênh lệch lãi suất thường được sử dụng cho giao dịch ngoại hối, giao dịch có thu nhập cố định và tính toán cho vay. Nó cũng thường được sử dụng trong thị trường bất động sản để giải thích sự khác biệt giữa lãi suất và tỷ giá niêm yết của các ngân hàng vào ngày cấm tín dụng.

Công dụng quan trọng của IRD là gì?

Chênh lệch lãi suất là một phần quan trọng của giao dịch thực hiện, một kế hoạch giao dịch đòi hỏi phải vay tiền với lãi suất thấp hơn và đầu tư vào việc mua một tài sản mang lại lợi nhuận cao hơn. Các giao dịch thực hiện thường bao gồm việc vay tiền với lãi suất thấp và sau đó chuyển số tiền đã vay sang một loại tiền tệ khác có thu nhập cao hơn.

Có bất kỳ rủi ro nào liên quan đến việc sử dụng chiến lược IRD không?

Chiến lược nào cũng có rủi ro và độ an toàn, vì vậy chênh lệch lãi suất cũng không ngoại lệ. Bạn cũng có thể vấp phải một số nguy hiểm với chiến lược này vì sự mơ hồ của các biến thể tiền tệ.

Đọc thêm các bài viết về giao dịch ngoại hối:

Cập nhật lần cuối vào Tháng Một 27, 2023 bởi Arkady Müller