Co je maržové obchodování? – Definice

Definice obchodování s marží:

Online obchodování s marží je skutečné obchodování s vypůjčenou kapitálovou rezervou. Tento vypůjčený kapitál je zapůjčen makléřem a je k dispozici obchodníkovi, který musí vložit marži. Obchodník proto může na finančních trzích obchodovat s více kapitálem, než ve skutečnosti vlastní. Jsou tak možné vyšší zisky a ztráty. Pákový efekt se aplikuje na vklad zajištění a vysoce ho násobí. Existuje široká škála pákových produktů, které vám představíme v následujících textech.

Pákový efekt s online obchodováním

Fakta o obchodování s pákovým efektem:

  • Marže se nazývá kauce.
  • Kauce (marže) je uložena na makléřském účtu.
  • Bezpečnostní vklad (marže) se vynásobí pákou.
  • Makléř v zásadě půjčuje obchodníkovi peníze na větší velikosti pozice.
  • Pákový efekt může zvýšit zisk a ztrátu.

Jak funguje obchodování s maržemi? – Příklad:

V následujícím článku bychom vám rádi ukázali příklad maržového obchodování. Obchodník má zůstatek na účtu $ 10,000. Nyní chce obchodník obchodovat s akciemi pákou. Makléř mu nabízí CFD (rozdílové smlouvy) s pákovým efektem 1:5 na akcie. Teoreticky může obchodník nyní koupit nebo zkratovat akcie v hodnotě 5 x $ 10,000 = $ 50,000. To podle našeho názoru nedává příliš smysl, protože celý účet by byl odepsán a riziko by bylo příliš vysoké.

Obchodník se rozhodne koupit akcie BMW za cenu $ 100 a 200 kusů (páka 1:5). Celková částka pozice je nyní $ 20.000. Díky pákovému produktu je nutná pouze bezpečnostní záloha ve výši $ 4.000. S obchodním účtem $ 10,000 budete potřebovat pouze $ 4,000 pro obchodování 200 akcií BMW. Celkový součet pozice je $ 20,000.

Akcie se za týden zvýší přímo o 10 $ na cenu 110 $ a obchodník chce tuto pozici uzavřít / prodat. Zisk je nyní 200 akcií x $ 10 = $ 2.000. Díky páce si obchodník mohl na svém obchodním účtu zarezervovat zisk 20%. Bez pákového produktu by zisk činil maximálně 1000 dolarů, protože obchodník by mohl nakupovat pouze za 10 000 dolarů akcií.

Podívejte se na příklad podílu LEONI:

Příklad obchodování s marží

Zůstatek na účtu je možné použít jako plnou marži, ale nedoporučujeme to, protože pokud vyděláte ztrátu, budete potřebovat další peníze, abyste udrželi pozici otevřenou.

Příklad shrnut (s čísly pro snadné pochopení):

  • Velikost účtu $ 10,000
  • Obchodník koupí 200 akcií za cenu 100 $
  • Celková velikost pozice je $ 20,000
  • Díky pákovému produktu (pákový efekt 1:5) je splatný pouze vklad (marže) ve výši $ 4,000
  • 200 akcií se zvýší na cenu 110 $ a jsou znovu prodány
  • Zisk je 200 x $ 10 = $ 2,000
  • Díky pákovému efektu by bylo možné koupit více akcií a zisk je vyšší

Co je výzva k dodatkové úhradě?

Výzva k dodatkové úhradě je nejhorší scénář, který se může obchodníkovi na burze stát. To znamená, že dojde ke ztrátám a účet obchodníka se zmenší. Pozice jsou na trhu stále otevřené a obchodník již nemá dostatečnou marži, aby pokryl pozice.

Nyní se zapojí automatický mechanismus online brokera a pozice se automaticky zastaví. Může se lišit od makléře k makléři, na které úrovni jste zastaveni. Někteří poskytovatelé vám dokonce umožňují trochu přehnaně stimulovat okraj. Stručně řečeno, výzva k dodatkové úhradě ve většině případů znamená zakopání zůstatku na vašem účtu, což je kvůli příliš velkým obchodním pozicím.

Poznámka k výzvě k dodatkové úhradě:

K MARŽOVÉ VÝZVĚ DOCHÁZÍ POUZE V PŘÍPADĚ, ŽE OBCHODNÍK OTEVŘE NEPŘIMĚŘENÉ A PŘÍLIŠ VELKÉ POZICE NA TRHU, KTERÉ NEODPOVÍDAJÍ ZŮSTATKU NA JEHO ÚČTU.

Jak makléř vydělává peníze s pákovým efektem?

Nyní se mnoho začátečníků zeptá: Proč by si měl makléř půjčovat peníze na mé obchodování? – Je to podobné půjčce a já potřebuji jen malou bezpečnostní zálohu.

Musíte pochopit, že online makléř si půjčí peníze při otevření pozice a dostane peníze zpět při uzavření pozice. Různé bezpečnostní mechanismy brání tomu, aby byl obchodník předlužen, takže pozice je zastavena, když je zabezpečení vysušeno. To se však děje pouze v extrémně vzácných případech. K tomu byste musel využít svůj obchodní účet.

Makléř si půjčuje peníze od větších bank (obvykle investičních bank) a půjčuje tyto peníze obchodníkovi. Při běžném denním obchodování neexistují pro obchodníka žádné úrokové náklady. Úrokové náklady (swap) vznikají pouze pozice, které jsou drženy přes noc. To má za následek úrokovou marži makléře, který půjčuje peníze obchodníkovi za vyšší úrokové sazby.

Tento model je poměrně jednoduchý a snadno pochopitelný. Má mnoho výhod, protože obchodník si může velmi snadno půjčit a použít kapitál. Funkce jsou automatizované.

Fakta o online makléřích:

  • Online broker si půjčuje peníze od bank
  • Peníze jsou zapůjčeny obchodníkovi
  • Úrokové náklady vznikají pouze přes noc
  • Makléř vydělává peníze na úrokové marži a vyšších provizích prostřednictvím větších obchodních pozic

Nejoblíbenější pákové produkty:

Mnoho pákových produktů se obchoduje mimo burzu. Mezi makléřem a obchodníkem je uzavřena smlouva. Nyní vám poskytneme stručný přehled nejobchodovaných pákových produktů:

Forex (měnové páry):

Forexové obchodování znamená obchodování s měnami. Obchodník může sázet na klesající a rostoucí směnné kurzy. Pákový efekt je nezbytný, protože volatilita je velmi nízká. Likvidita je velmi vysoká a obchodování je velmi transparentní. Mnoho makléřů nabízí pákový efekt až do 1:500.

CFD (Smlouva o rozdílu):

Tyto smlouvy lze uplatnit na jakémkoli trhu. Patří mezi ně akcie, komodity, kryptoměny a další. Je to obchod, který je přehnaný. Výhodou je, že se používají malé sázky a vysoká páka. S tímto finančním nástrojem jsou možné i krátké obchody.

Futures:

Pravděpodobně nejstarší forma zajištění na burze jako společnost. Ceny jsou tedy zajištěny do budoucna pro nákup nebo prodej výrobku. Zde je možná vysoká páka, ale je zapotřebí hodně kapitálu.

Který poskytovatel a online broker je nejlepší pro maržové obchodování?

S více než 9 lety zkušeností na finančních trzích jsme testovali mnoho online makléřů, kteří nabízejí maržové obchodování. V následující tabulce najdete naše 3 nejlepší poskytovatele pákových produktů. Pro obchodníka je důležité, aby poskytovatel byl vážný a měl mnoho let zkušeností na trhu. Poplatky by měly být také velmi rozumné, abyste nezažíváte žádná nepříjemná překvapení.

Založení účtu pro obchodování s marží je z našich zkušeností docela jednoduché a stalo se to během jednoho dne. Alternativně lze bezplatný demo účet použít k důkladnému testování obchodních platforem a finančních produktů. Kromě toho by měl mít poskytovatel dobrou podporu a vzdělávat vás o všech rizicích spojených s obchodováním s pákovým efektem.

Broker:
Recenzi:
Šíří:
Výhody:
Otevřít účet:
1. Možnost IQ
Logo IQ Option
Od 1,0 pipů
+ FX a možnosti
+ Nejlepší platforma
+ Začněte s $10
2. BDSwiss
Logo BDSwiss
Start 0,0 pipů
+ Individuální nabídky
+ Obchodní signály
+ Osobní servis
3. XM
Logo XM
Start 0,0 pipů + provize 3,5 $ za 1 lot (účet XM Zero)
+ Dobré podmínky
+ 1 000 aktiv
+ Osobní servis

Příležitosti a rizika při marži: Ochrana záporného zůstatku

Vysoká páka může vést ke značným rizikům na trhu. Vysoká páka umožňuje obchodníkovi otevřít velké pozice. Sám obchodník je však za to zodpovědný. Obchodník se musí sám rozhodnout, které velikosti pozice jsou vhodné pro obchodní účet.

Podle našeho názoru a názoru jsou velmi vysoké pákové pozice velmi špatné pro začátečníky a pokročilé obchodníky a obvykle vedou k velkým ztrátám. Měli byste se držet rozumného řízení rizik a neumistovat celý svůj obchodní účet do jedné pozice. V minulosti existovala povinnost provádět dodatečné platby a obchodníci se mohli předlužovat. Díky novým předpisům a bezpečnostním opatřením existuje u většiny makléřů ochrana proti záporným zůstatkům při obchodování CFD (Contract For Difference). Takže už se nemohou dostat do dluhů.

Pákový efekt nabízí obchodníkovi šanci na vyšší zisk. To lze použít velmi specificky v některých obchodech. Obchodník však musí také očekávat ztrátu. Čím vyšší je zisk, tím vyšší je riziko. Obchodníci by měli absolutně zvládnout dobré řízení rizik a ne otevírat přehnané pozice.

  • Maržové obchodování otevírá příležitosti k vyššímu zisku.
  • Při obchodování s CFD již není možné nabýt dluhů (žádná povinnost poskytovat další příspěvky).
  • Nevědomé naddimenzované pozice mohou mít za následek vysokou ztrátu

Závěr: Naše zkušenosti s maržovým obchodováním

Maržové obchodování s pákovým efektem dává obchodníkovi nové příležitosti k zisku na trzích. Lze například uzavřít větší carry obchody (pomocí úrokového diferenciálu mezi měnami a denního získávání úroků na Forexu).

A konečně, obchodník je stále zodpovědný za svůj zisk a ztrátu. Někteří obchodníci viní příliš mnoho pákového efektu ze svých vlastních selhání a ztrát. Jedná se o naprosté pochybení, protože obchodník určuje velikost pozice sám prostřednictvím platformy. Pákový produkt vám dává pouze možnost použít více.

A konečně, riziko se zvyšuje díky vašemu vlastnímu rozhodnutí obchodovat s trhem. Maržové obchodování rozhodně není o nic nebezpečnější než obchodování bez maržového účtu. Využijte pákový efekt rozumně prostřednictvím dobrých rozhodnutí o řízení rizik.

Marže vám umožní získat větší zisk prostřednictvím pákových obchodních pozic. Ale měli byste si být vědomi rizika, které se zvyšuje.

trusted broker reviews logo